В пятницу, 5 апреля, был представлен новый еженедельный отчет CFTC ( Commodity Futures Trading Commission), комиссии по фьючерсной торговле товарами . Отчет COT (Commitments of Traders) имеет срез открытых позиций трейдеров со среды, 27 марта, по 2 апреля включительно.
В среду (3 апреля) на рынке валют наблюдалось коррекционное движение. Рост начался с сообщения о выделении МВФ Кипру 1 млрд. евро и затем усилился после выхода слабого индекса ADP и релиза ISM Non-Manufacturing. В среду начали закладывать в цены слабый NFP. Рост евро остановился на 1.2864.
В понедельник евро открылся на $1.2972. Восстановиться помогли кросс-курсы EURJPY и EURAUD. В кроссе с йеной евро продолжал выкупать после решения Банка Японии раскрутить инфляции до 2%, а в паре EURAUD евро покупали после слабой статистики из Австралии.
События за период с 3 по 9 апреля
Укрепление евро началось в четверг после выступления Драги. Во время пресс-конференции Драги курс евро/доллар сначала понизился до 1,2747, затем обновил максимум дня. Ключевое событие 4 апреля - решение Банка Японии. Банк Японии объявил о программе по ежемесячному выкупу облигаций на сумму в 7 триллионов йен против ожидавшихся 5.2.
С открытия евросессии курс евро/доллар понижался до $1.2968. Проведенные аукционы в Германии и Франции укрепили восходящее движение. Пара евро/доллар за счет EURGBP и EURJPY удержалась выше $1.30.
Согласно отчету за 2 апреля медвежий тренд усиливался, хотя по факту рыночная ситуация после пейролса изменилась. За четверг и пятницу курс евро/доллар восстановился на 2,5 фигуры. Максимум пятницы был на уровне 1,3039. На дневном таймфрейме пробили тренд. Дневные индикаторы сигнализировали о росте евро. Недельные индикаторы тоже встали для покупок евро.
Во вторник в Азии йена продолжила понижение на фоне стимулирования Банка Японии. В паре евро/доллар сработали защитные стоп приказы, на которых рост усилился до $1.3067. После выхода данных Британии, которые оказались лучше прогнозных значений, следом за фунтом евро также пошла вверх.
Крупные спекулянты (Non-Commercial): За отчетный период по всем группа наблюдалось сокращение длинных и коротких позиций.
Короткие позиции уменьшились с 84292 на -1579 (-1,87%) до 84292 против +10661(+14,48%) неделей ранее.
Long нетто-позиция составляет 73109 (-11,15%) против 82289 на прошлой неделе. Index COT Hedgers за последние 52 недели составляет 36 (-3) против 39 на прошлой неделе.
На этой неделе трейдеры одновременно сократили длинные и короткие позиции и при этом уменьшилось соотношение L/S. А понижение коэффициента L/S на рынке улучшает позиции медведей. Как такое может быть? Тут все просто, long позиции сократились на 23,5%, а Short позиции сократились на 20,02%. За счет того, что лонгов сократили больше, чаша весов склонилась больше на сторону продавцов.
Cтруктурные изменения по открытым позициям и удельный вес позиций от открытого интереса
Евро держится около 31 фигуры за счет роста фондовых индексов. В пятницу выходили отчеты по двум крупнейшим американским банкам. По итогам I квартала текущего года чистая прибыль J.P.Morgan возросла на 33% и достигла 6,53 млрд долл. Чистая прибыль Wells Fargo в I квартале возросла на 22% и равна 5,17 млрд долл. Индекс Доу Джонс у исторического максимума 14887.
Медвежий тренд дал трещину. Техническая картина сильно изменилась, но если отталкиваться от ценовой модели, то вялый рост последних дней может спровоцировать быков на частичный фиксинг. Золото на фоне разговоров, что Кипру придется распродавать золото, обвалилось в пятницу на 80 долларов до $1485,75. Власти Кипра опровергли слухи о возможной распродаже золота, однако на рынке ходят разговоры о готовящихся продажах общей стоимостью €400 млн. Известно лишь одно, что решение о продажах будет принимать ЦБ Кипра.
COT за 02.04.2013
COT за 09.04.2013
Аналитический департамент Альпари для портала «Биржевой лидер»
