Новости брокеров форекс. Как обычно накануне летнего сезона финансовые рынки демонстрируют «замирание», вначале проявляющееся слабо, но к лету превращающееся во флет. Это связано с заметным сокращением числа участников мировых финансовых рынков, что влияет на активность торговых операций, объемы совершаемых сделок, котировки и цены. В итоге инвестор, вошедший с активами в летний флет, может потерять собственные сбережения. Можно ли этого избежать, не выходя из рынка?
Специалисты одной из ведущих на Западе финансовой компании HY Markets утверждают, что не только можно избежать потерь, но и получить прибыль при условии выбора правильного торгового инструмента, актива, товара и т.д. Но чтобы его выбрать, следует ориентироваться в экономической ситуации, текущих рыночных условиях, перспективах тренда, общей глобальной ситуации, учитывать многие другие макроэкономические факторы, влияющие на ваши капиталовложения.
По мнению ведущего канадского аналитика Академии Masterforex-V Евгения Ольховского, действительно, летний флет на финансовых рынках является тем опасным подводным рифом, который может потопить корабль инвестора. Но если судно ведет опытный капитан, разбирающийся в тонкостях подводных течений и навигации, конечная цель будет достигнута без потерь. Более того, грамотный инвестор сумеет добиться прибыли. Но для этого нужно знать: во что имеет смысл вкладывать деньги в канун лета, а какие активы следует избегать даже вопреки манящим рекламным соблазнам.
Вклады инвестора летом: что погубит, а что озолотит?
HY Markets информирует, что оптимизм для инвесторов в январе вселило ожидание третьей волны количественного смягчения в США (QE-3) и отчета о положительной динамике активов компании Apple, а также регулярные поставки ликвидности Европейским Центробанком финансовым учреждениям еврозоны. В то же время, проблема с иранской нефтью и сжиженным газом в связи с эмбарго и все возрастающих слухах о военном вторжении в Персидский залив заставляют инвесторов осторожно действовать в отношении черного золота и газа. Кроме того, крупнейшая экономика мира в США, несмотря на вышеупомянутое QE-3 попала фактически в рабскую зависимость от грядущих президентских выборов. Неясно на кого ставить: если победят демократы, скорей всего, налоги вновь возрастут. А если к власти придут республиканцы… здесь вообще пока отсутствует четкая и понятная экономическая стратегия.
Что же делать инвестору в преддверии флетового лета на финансовых и товарных рынках? Можно ли вообще заработать на акциях, если большинство инвесторов с сиюминутного январского оптимизма впадают в отчаяние от новостей с Ирана и выборами президента в США? А многие из них выходят из игры. Тем не менее, рассказывают в HY Markets, можно предположить, что именно акции в нынешнем году будут лучшим инвестиционным инструментом получения прибыли. Причина лежит на поверхности: уже к настоящему времени они являются более привлекательными в сравнении с другими активами финансовых рынков. Однако, и здесь не стоит предаваться беспечности, поскольку рост ценных бумаг будет сопровождаться падением. «Медведям» не стоит обнадеживаться также, ведь эти падения не станут постоянной доминантой, вследствие чего они не будут определять долгосрочное поведение рынка, в том числе в США и развивающихся странах. Поэтому можно посоветовать приобретать акции компаний, производящих минеральные ресурсы, технологических предприятий и обратить внимание на перепроданные сектора экономики США.
Спешить не стоит. Да, в настоящее время для инвесторов именно эти компании являются самыми привлекательными. Но лучше подстраховаться и подождать, когда настанет большая ясность в вопросах возможного дефолта Греции и некоторых других странах еврозоны, в вопросах потенциального военного вторжения в Персидский залив. Что касается многострадальной Европы. В случае если вслед за Грецией потребуют списания долгов и другие страны, Германия, государство-донор, столкнется с проблемой: спасать банки-кредиторы или списать все те средства, что были направлены за последнее время на поддержание стабильности евро и экономического единства еврозоны и всего Евросоюза в целом. Но если нестабильный рынок не «тряхнет» от греческих колебаний, вполне вероятно, что уже в ближайшие дни он может рухнуть до 15 процентов.
В целом, замедление темпов роста экономики ожидается во многих странах в текущем году, в том числе в ЕС (некоторые аналитики прогнозируют даже понижение на 0,8 процентов), США (рост может составить не более 2,1 процента в лучшем случае). Кроме того, в странах BRIC будет наблюдаться аналогичная тенденция: в Китае экономика притормозит до 9,1-9,2 процента, Индии – до 7 процентов, Бразилии – до 2.9-3.0 процента, в России темпы роста ВВП упадут на 0,5 п.п.
Темпы роста мирового ВВП, согласно прогнозам, составят не более 3,2 процентов в год, тогда как в прошлом году называлась цифра в 3,8 процентов. Ускорение возможно только во втором полугодии 2012 года. В основном данный рост обеспечат экономики США (прирост на 2-3 процента), Китая (прирост на 8 процентов) и развивающихся стран (плюс 4-5 процентов). Это должно компенсировать прогнозируемый на 1 процент спад экономики Европы. Инфляция же уменьшится до 2,2 процентов, поскольку финансовые неурядицы отрицательно скажутся на стоимости сырья и потребительском секторе.
Что это значит для финансовых рынков?
Компания HY Markets (входит в ТОП рейтинга брокеров форекс Академии Masterforex-V) обращает внимание на несколько важнейших инструментов инвестора, которые весьма чувствительно реагируют на вышеназванные факторы. Чтобы уберечь ваши капиталовложения от непредвиденных рифов летнего флета, посмотрим, как, согласно прогнозам, будут вести себя они на рынках:
1. Индексы. Многие аналитики склонны видеть в ближайшей перспективе коррекцию на фондовых рынках, после которой наметится восстановление, что повлияет на резкий скачок цен самых рискованных активов, до этого значительно потерявших в стоимости. Среди развитых рынков в данном плане лидирующие позиции займет США. S&P500 уже к осени нынешнего года может подняться до уровня в 1400-1420 пунктов. Более того, при условии переизбрания президентом Барака Обамы или прихода к власти республиканца, который не станет повышать налоги, S&P500 вырастет к концу года до 1450 пунктов.
В Евросоюзе минимальные показатели индексов фондовых рынков можно будет увидеть примерно за полгода до начала роста экономики.
2. Ставки. Процентные ставки по государственным облигациям развитых стран в текущем году, вероятней всего, останутся на уровне второго полугодия 2011 года. Если и произойдет движение вверх, то в случае ралли на фондовых рынках. Тем не менее, как минимум в первые шесть месяцев текущего года рынок кредитов и облигаций будет характеризоваться низким уровнем доходности государственного долга крупных стран со слабой европейской экономикой. Повышение стоимости кредитов в еврозоне произойдет, если страховщики откажутся от выплат. Но коммерческое кредитование при любых условиях будет расти. Более того, в Европе и развивающихся странах может увеличиться стоимость выделяемых на недвижимость кредитов.
Несмотря на то, что на Германию будет оказываться прессинг в необходимости создания общеевропейских евробондов, что возможно, отвлечет иностранных инвесторов, главным образом, Россию и арабские страны, от американских облигаций, долговые обязательства США останутся, как и прежде, наиболее безопасным для инвесторов активом.
3. Доллар США. После запуска Федеральной резервной системы США QE-3 американский доллар приостановит рост. Однако стабильное снижение доллара к основным валютам мира не зависит от нового количественного смягчения. Только в том случае, когда экономики других стран начнут выходить из кризиса, или при условии ускорения темпов роста таких сырьевых государств, как Бразилия, Индия, Китай и другие, доллар продемонстрирует постоянное снижение. Возможно, по мнению большинства экономистов, валюты стран BRIC начнут укрепляться к доллару со второго полугодия 2012 года. Прогнозируется, что российский рубли останется на отметке в 30 рублей за 1 доллар. Но, если его не «заденет» фактор Ирана.
4. Евро. Чтобы единая валюта ЕС оставалась стабильной, необходимы конкретные решения руководителей Евросоюза по формату и датам проведения бюджетных и фискальных реформ. Если таковы не будет, евро уже до конца текущего полугодия упадет до 1,24 доллара за евро. Но и это не предел. В случае паники с массовыми распродажами можно ожидать обрушения до 1,15 доллара за евро. И, наоборот, если соответствующие решения будут приняты и реализованы, то евро может стабилизироваться на покинутом ранее уровне в 1,32-1,40 долларов за евро. Многие аналитики рекомендуют инвестировать в австралийский доллар и азиатские валюты, которые, по их мнению, на протяжении всего 2012 года будут выигрывать по сравнению с евро.
График прогнозируемого поведения евро по отношению к доллару на 2012 год
5. Сырье. До конца первого полугодия 2012 года стоимость сырья будет продолжать нисходящий тренд. По прогнозам компании HY Markets, сырьевые индексы подешевеют, самое меньшее, на 10 процентов. Более всего это скажется на металлах. А если в этом году война в Иране не начнется, упадут цены и на нефть – примерно на 10-15 процентов до уровня в 100 долларов за баррель марки Brent. В обратном случае, война может поднять на 20-25 процентов стоимость «черного золота» на период боевых действий. Также война поднимет в цене драгоценные металлы и пшеницы, а остальные сырьевые товары подешевеют. Зато во втором полугодии, если не будет войны в Иране, сырьевые индексы вырастут приблизительно на 10 процентов.
Прогноз стоимости нефти марки Brent в 2012 году
Если же война состоится, то к концу текущего года может вырасти сводный индекс в сфере грузоперевозок Baltic Dry Index, являющийся индикатором спроса на сырье в мире. Снижение стоимости сырья даст возможность Китаю увеличивать объемы импорта, что отразится на росте объемов грузовых перевозок из Австралии и Бразилии, что приведет к росту BalticDryIndex.
6. Золото. Золото, как убежище для инвесторов, весь прошлый год имело повышенный спрос у инвесторов. В настоящее время, несмотря на продолжающийся кризис в странах еврозоны и в целом нестабильной мировой финансовой структуры, с большой долей уверенности можно ожидать дальнейшего увеличения спроса инвесторов на данный драгоценный металл. Прогноз HY Markets: в нынешнем году золото может достичь уровня в 1900-2000 долларов за тройскую унцию. Не исключено, что данный драгметалл продемонстрирует и достижения исторических максимумов.
Прогноз стоимости золота на 2012 год
Российский фондовый рынок – каковы перспективы?
Многие российские эксперты, а также банкиры и аналитики инвестиционных компаний прогнозируют, что в нынешнем году фондовый рынок России продемонстрирует рост на 25-30 процентов, но при условии, если цены не нефть не упадут ниже отметки в 100 долларов за баррель.
HY Markets проанализировала аналитические данные по прогнозам российских специалистов, составив обобщенный средний уровень ожиданий тренда фондового рынка России. Так, согласно прогнозам, индексы:
− индекс ММВБ увеличится на 25 процентов;
− индекс РТС - на 30 процентов;
− индекс Dow Jones – на 4 процентов.
Ожидается, что золото вырастет в цене на 14 процентов, а стоимость нефти Brent останется на прежнем уровне в 110 долларов за один баррель. В нижеприведенной таблице можно ознакомиться с основными ожиданиями по российскому рынку на 2012 год.
Как видно из вышесказанного, в текущем году большинство аналитиков, в том числе российских, склонны видеть финансовые рынки затиснутыми в рамки продолжающегося кризиса (некоторые специалисты формулируют это как «вторая волна» кризиса). Наравне с приближающимся периодом летнего флета для инвесторов, на первый взгляд, мало приятного. Однако, все же есть инструменты, которые при грамотном подходе и внимательном изучении текущей ситуации, способны принести доход.
Что касается инвестиций, то разумней всего отказаться от наиболее рискованных инструментов, имея дело американским долларом, которому постоянный нисходящий тренд пока не грозит. По крайней мере, пока не «сойдется в одну цепочку» целый ряд условий. А вот евро к концу 2012 года может подешеветь до уровня в 1,20-1,15 доллара за евро, тогда как пара доллар/франк может достигнуть показателя в 1,50. Нестабильное поведение ожидается и от валют развивающихся государств. На этом фоне оптимальным вариантом представляются государственные облигации США, а также золото, которое по-прежнему считается у инвесторов «убежищем». В конце года за тройскую унцию цена может составлять 2000 долларов.
Вместе с тем, нефть по сравнению с золотом не будет проявлять такого завидного постоянства. Более того, вполне вероятно, что к концу года цена на нефть марки Brent упадет до 80 долларов за баррель. Но в то же время потенциальная война в Иране в один миг может поднять стоимость нефти до непредсказуемых значений.
Редколлегия отдела "Новости брокеров" журнала «Биржевой Лидер» совместно с экспертами Академии форекс и биржевой торговли Masterforex-V проводит опрос на форуме трейдеров Forex: какие инструменты для вас как для инвестора наиболее привлекательны в преддверии периода летнего флета?
− акции американских компаний;
− золото – этот металл в любых условиях «не подведет»;
− предпочитаю в этот период воздержаться от участия на финансовых рынках.
