Главной информацией, повлиявшей на движение курсов международного валютного рынка Форекс на прошедшей торговой неделе, стало объявление итогов двухдневного заседания Комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) Федеральной резервной системы (ФРС) США и последовавшее за ним выступление Джанетт Йеллен, сменившей на посту главы ФРС Бена Бернанке.
Итоги двухдневного заседания ФРС США.
Инвесторы получили подтверждение своих ожиданий и прогнозов по итогам первого заседания ФРС под руководством Джанет Йеллен. Как и предполагалось, объемы стимулирования американской экономики были опять сокращены на 10 миллиардов долларов, до уровня 55 миллиардов. Из выступления Йеллен стало понятно, что начатое Бернанке сворачивание программы количественного смягчения будет продолжено и на следующих заседаниях ФРС объемы стимулирования также будут сокращаться. "В среднесрочной перспективе такая финансовая политика оценивается как позитивная для доллара", - рассказали аналитики брокера Форекс UFXMarkets.
Сохранив процентные ставки на прежнем уровне, ФРС намерена изменить подход к принятию решения об изменении размера ставки. Если до сих пор основным индикатором считался уровень безработицы, далее регулятор собирается принимать во внимание широкий диапазон информации: состояние рынка труда, инфляционные ожидания, перспективы финансовых рынков. Для инвесторов и трейдеров это означает, что рынки будут более активно реагировать на будущие данные по экономике США. При сохранении важности статистики по рынку труда (данные по безработице) следует обращать внимание и на инфляционные индикаторы.
По прогнозам, озвученным Йеллен, первое повышение процентных ставок может произойти раньше, чем это предполагалось ранее, то есть ближе к середине 2015 года. Вероятно, Федрезерв начнет первым цикл повышения процентных ставок, и этого можно ожидать уже во втором квартале 2015 года как позитивного момента для американского доллара.
Из негативных факторов эксперты отмечают, что Джанет Йеллен озвучила гораздо менее позитивный прогноз по развитию американской экономики, чем ожидалось. Рост экономической активности в США замедлился в течение зимних месяцев по причине продолжительных холодов. Прогноз роста американской экономики в целом на 2014 год ухудшился до 2,8-3% по сравнению с цифрами декабря 2013 года, составлявшими 2,8-3,2%. При этом прогноз по безработице улучшился до 6,1-6,3% , по сравнению с прежним значением 6,3-6,6%.
Технический анализ курса евро по инновационной методике.
По мнению аналитиков UFXMarkets дальнейшее движение пары EURUSD зависит от степени аппетита к риску у участников рынка. С одной стороны вероятно движение в сторону недавнего максимума 1,3966, однако в случае реализации этого сценария, ЕЦБ, скорее всего, снизит процентные ставки до нуля, чтобы сбить цену на EUR. В связи с этим, аналитики UFXMarkets склоняются к негативному сценарию развития событий и прогнозируют продолжение коррекции пары EURUSD к уровню 1,3505.
Для анализа прошедших движений курсов валютных пар и прогнозов их развития трейдеры могут применять множество инструментов технического анализа. Большое количество используемых индикаторов не всегда приносит желаемый эффект. С ростом числа учитываемых факторов качество прогнозов обычно не улучшается, найти оптимальное сочетание количества и качества используемых индикаторов является весьма сложной задачей для начинающих трейдеров. С одним из инновационных подходов к использованию инструментов теханализа читателей «Биржевого лидера» в очередной раз знакомит руководитель кафедры синергетического объемно-волнового анализа Академии Masterforex-V Николай Кереч.
Для анализа графика торгуемого инструмента трейдеры кафедры используют небольшое количество индикаторов, при этом растет качество получаемых выводов. Это достигнуто за счет синтеза возможностей двух подходов к анализу: волнового и объемного. Торговая система СОВА, основанная на синтезе волновых и объемных параметров движения цены, позволяет трейдеру принимать более обоснованные торговые решения.
Ниже представлен адаптированный для неподготовленного читателя долгосрочный обзор долгосрочных движений валютной пары евро/доллар по методике кафедры СОВА.
График D1:
На дневном графике можно выделить трехволновое движение вверх от уровня 1.2837, достигнутого в предыдущем долгосрочном падении курса евро к американскому доллару. В настоящее время движение происходит в третей волне, цена находится выше максимума первой волны 1.3710. Максимальный объем, наторгованный в движении третьей волны. находится на уровне 1.3520. Этот уровень является сильной среднесрочной поддержкой, и пока цена находится над ним, восходящий тренд сохраняет свою силу.
График Н4:
На четырехчасовом графике также выделяется трехволновое движение, максимальный объем в третьей волне накоплен на уровне 1.3670, он является уровнем поддержки. Цена в настоящий момент находится ниже максимального значения первой волны 1.3893. Движение вниз в синей волне младшего таймфрейма произошло на новостях, связанных с заседанием ФРС США 19 марта.
Пока цена находится выше объемной поддержки 1.3670 и ценового уровня 1.3710, образовавшегося в движении старшего таймфрейма, восходящий тренд сохраняет свою силу.
Таким образом, синтезируя волны и объемы ценовых движений двух временных периодов, можно сделать вывод о том, что график показывает движение в третьей волне младшего таймфрейма в третьей волне старшего. Основным вариантом среднесрочного развития остается вариант вверх с ближайшими целями в районе 1.4250. При этом нельзя оставлять без внимания начавшееся движение вниз младшего таймфрейма и следует оценить реакцию цены на указанные уровни поддержки. Пробой и закрепление цены под уровнями 1.3710, 1.3670 будет означать продолжение начавшейся коррекции, а пробой и закрепление под уровнем 1.3520 отменит вариант вверх.
