Сегодня, 3 июля, в первый четверг каждого месяца Европейский центральный банк (ЕЦБ) будет находиться в центре внимания участников рынка. Сегодня ЕЦБ примет решение о размере краткосрочной процентной ставки и проведет пресс-конференцию. Евро в начале европейской сессии вырос против доллара на 0,01%.
Другим ключевым событием сегодняшнего дня станет выход отчета Nonfarm Payrolls в США на 1 день раньше. Перенос публикации одного из главных макроэкономических индикаторов США связан с празднованием в США Дня Независимости. Финансовые рынки в США будут закрыты с пятницы и начнут работу в понедельник, 7 июля.
Корреспонденты журнала инвесторов и трейдеров «Биржевой лидер» узнавали мнение аналитиков брокерской компании «FIBO-Group» относительно влияния решений ЕЦБ на курс доллара на Форекс.
Решение ЕЦБ и отчет по занятости могут стать драйверами движения на Форекс.
Сегодня завершится очередное двухдневное заседание ЕЦБ под руководством М. Драги. Участники рынка не ожидают изменения монетарной политики или введения дополнительных мер стимулирования кредитования и роста инфляции в еврозоне.
В течение двух лет Драги удавалось снижать курс евро за счет обещаний «сделать все, что потребуется». Два месяца назад ЕЦБ решил, что пришла пора решительных действий. Обещания перестали производить нужный эффект: курс евро торговался на двухлетних максимумах с вероятностью дальнейшего роста, снижая перспективы роста объемов экспорта еврозоны. Потребительское доверие и экономическая деятельность росли очень вяло, повышая вероятность раскручивания дефляционной спирали. В результате намерения решительных действия ЕЦБ одобрил немецкий Центральный банк Бундесбанк.
Аналогично бывшему главе Федрезерва США Бену Бернанке, глава ЕЦБ М. Драги заявляет, что в арсенале ЕЦБ имеется достаточно инструментов для дальнейшего их применения в случае ухудшения экономического положения и ослабления инфляционного давления. В частности, из классических инструментов есть снижение ставок на депозиты овернайт, долгосрочные операции по рефинансированию (LTRO) и новые операции по целевому кредитованию нефинансовых корпораций (TLTRO). Основной инструмент – покупка активов, или операция количественного смягчения, пока осталась незадействованной и готовится к применению.
В течение 6 лет Европа боролась с кредитным кризисом и текущая ситуация отражает все сложности восстановления еврозоны после кризиса. Участники рынка продолжают доверять Драги и верят в наличие у ЕЦБ необходимых стимулирующих мер для финансовой сферы. Следующим важным шагом для ЕЦБ будет применение операции покупки активов, обеспеченных ипотекой, следуя успешным примерам США и Японии.
Основная идея всего процесса состоит в том, что ЕЦБ пытается поднять объем кредитования там, где кредит не требуется. У европейского бизнеса пока нет большого количества инвестиционных идей, для реализации которых необходимо брать кредиты.
Однако если посмотреть на графики европейских активов, то создается впечатление, что ЕЦБ уже сделал все, что мог, и ему больше нечего предложить в ближайшее время. Например, динамика немецкого фондового индекса DAX: на графике цифрой 1 обозначено заседание ЕЦБ в мае, на котором Драги сигнализировал о вероятном применении мер стимулирования в июне. Крупные участники рынка покупали у более мелких рыночных игроков на слухах, что отмечено цифрой 2, и начали обратно продавать мелким игрокам на фактах, или новостях, что отмечено цифрой 3.
Перед окончанием очередного заседания ЕЦБ в июле аналогичная ситуация наблюдается по фондовым рынках Европы и курсу евро. В понедельник, 30 июня, и вторник, 1 июля, евро вырос до локального максимума 1,3699 против доллара США. В дальнейшем вероятно, что продажи будут скупаться более сильными игроками на рынке для того, чтобы реализовать евро при удобной возможности. В таком случае дальнейшего ослабления евро может не последовать, а динамика консолидации в широком флэте может сохраниться.
Катализатором движения в валютной паре евро/доллар может стать сегодня решение ЕЦБ или отчет, показывающий ситуацию на рынке труда в США. Один или оба эти события могут стать драйвером для последующего движения пары евро/доллар на Форекс. Следует отметить также, что американские рынки выходные с пятницы, а торговля на тонком рынке и перераспределение капитала перед длинными выходными может способствовать повышенному риску потерь для дейтрейдеров, которые могут оказаться в другом направлении от потока крупного капитала. Сегодняшний день, четверг, 3 июля обещает быть интересным.
Среднесрочные перспективы курса доллара на Форекс.
На часовом графике валютной пары евро/доллар наблюдается консолидация в диапазоне 1,3641-1,3669. С точки зрения технического анализа, вблизи уровня поддержки заканчивает формирование разворотная фигура «двойное дно». По мнению экспертов Академии Masterforex-V, существуют 2 вероятных развития событий для курса доллара: продолжение его укрепления, что отразится снижением цены на графике, или продолжением его ослабления к евро, что отразится ростом цены на графике.
Цена на графике в начале европейской сессии тестирует границу наклонного канала МФ. Пока котировки евро/доллара находятся выше границы наклонного канала МФ, вероятно продолжение укрепления евро в среднесрочной перспективе. Рост цены на графике может проходить в район уровней сопротивления 1,3682 и 1,3699 и показан стрелкой красного цвета. Наклонный канал МФ также отмечен красным цветом.
Если снижение евро против курса доллара продолжится, вероятен пробой и закрепление ниже границы наклонного канала МФ и уровня поддержки 1,3641. Снижение евро может проходить в районы следующих уровней поддержки 1,3608 и 1,3575 и отмечено стрелкой синего цвета.
Трейдеры кафедры бинарных опционов Академии Masterforex-V рекомендуют совершать краткосрочные сделки бай по бинарным опционам при сохранении восходящей тенденции по паре евро/доллар. Покупка опциона кол может осуществляться при откате цены на графике в район уровня поддержки. Рекомендуемый срок жизни опциона для прогноза по часовому таймфрейму -1 час.
