Вероятности – риски – психология: три звена одной цепочки.
Итак, в прошлых статьях мы познакомились с рынком акций и нашим подходом, одинаково применимом ко всем рынкам – VERSTAT (авторская разработка ФАКУЛЬТЕТА БИРЖЕВОЙ ТОРГОВЛИ "Futures Trade and Stock Exchange"
Да, используя VERSTAT (вероятностно-статистический подход), вы может улучшить результаты на любом торговом инструменте. Более того - открою вам тайну: трейдер на самом деле не работает с акциями, фьючерсами, валютой … нет. Он работает ровно с тремя вещами:
1. Вероятности: необходимо определять инструменты и фазы рынка, где шансы в вашу пользу. Это трудно, но возможно. Правильно подобрав инструмент и время для торгов можно забрать деньги с рынка. Потом возникает другая задача – не отдать их обратно.
2. Риски: безопасная, и тем более безубыточная торговля - это миф, который никогда не станет реальностью. Даже опытнейшие профессионалы регулярно ошибаются и теряют деньги на рынке. Торговля - это всегда риск. Вся проблема в том, что риск должен быть в разумных приделах. На каждый потерянный доллар вы должны уметь зарабатывать минимум три доллара. Только тогда вы не утонете в волнах Элиотта.
3. Собственная психология: два дракона - страх и жадность. Это то, что мешает сохранять трезвую голову, и заставляет подчас делать просто безумные вещи. Не секрет, что большинство проиграло скорее не от умения торговать, а от плохого самообладания.
На каком бы рынке вы ни торговали, составляющие успешной игры всегда одни и те же.
Каждый элемент цепочки - вероятности/риски/психология - должен быть как можно крепче. Чем лучше у вас с каждым элементом в тдельности, тем прибыльнее торговля в целом.
Правильный выбор рынка – выбор правильного пути к успеху.
Уже сейчас нам доступны все рынки и все инструменты для торговли. Выбор торговых инструментов весьма обширен. Тут и акции и фьючерсы и валюта… На каком же остановить свой выбор?
Известный трейдер и аналитик Александр Элдер сделал следующую классификацию рынков в порядке предпочтения:
1. Акции
2. Фьючерсы
3. Опционы
4. Forex
Давайте разберемся, почему Элдер сделал именно такую классификацию и почему акции оказались на первом месте, а Forex на последнем.
Акции – “ это сертификат о владении частью компании. Приобретя 100 акций фирмы, которая выпустила 100 миллионов акций, вы станете владельцем одной миллионной части этого бизнеса. Если еще кто-то захочет войти в дело, его приказ на покупку акций подтолкнет вверх цену вашего пакета”
(с) “Трейдинг с Др. Элдером“.
Итак, акции - это просто ваша доля (как правило, очень небольшая) участия в бизнесе.
Войдя в долю вы получаете целых три способа заработать деньги:
- Купить дешевле и продать дороже. То есть зайти в длинную позицию от нескольких минут до многих месяцев.
- Продать дороже и купить дешевле. То есть сделать короткую позицию. Как правило данная операция занимает намного меньше времени чем длинная позиция и является запрещенной у некоторых акций.
- Купить большой пакет и получать дивиденды. В данном случае компания делится прибылью с акционерами. Размеры дивидендов часто варьируются от компании к компании и в зависимости от состояния дел могут как подниматься, так и падать. На ряд акций дивидендов нет, это тоже допускается.
Игра на рынке акций - это норма для большинства западных стран. У многих экономик мира, как например США, на рынок акций завязана система пенсионного обслуживания и ряд других жизненно важных областей экономики. Поэтому в росте фондового рынка заинтересованы все.
Рост фондовых индексов говорит о росте экономики и благосостояния граждан. Падения рынка акций порождают экономические кризисы и неуверенность в завтрашнем дне. Данный рынок прозрачен и контролируется специальными комиссиями.
Огромным преимуществом рынка акций является огромный (многие тысячи!!!) выбор торговых инструментов, позволяющих найти именно те, которые являются наиболее подходящими как для инвесторов, так и для спекулянтов.
Фьючерсы – не вдаваясь в подробности, скажу, что обычный товарный фьючерс - это обязательство покупки товара по цене фьючерса на момент его истечения (эксприации контракта). В настоящее время данный тип контракта, кроме товарного, имеется еще на индексы, на валюту … и уже поговаривают, что возможно даже появления фьючерса на погодные условия. Данный тип контракта используется в двух основных случаях:
-Хеджирование – так промышленные компании страхуют свои риски на случай повышения цен на ресурсы.
-Спекулятивные операции – то есть игра на ценах в длинных и коротких позициях.
Для нас привлекателен только второй вариант. Сейчас мы не будем на этом заострять внимание (на ФАКУЛЬТЕТЕ БИРЖЕВОЙ ТОРГОВЛИ, в закрытой части, разрабатываются самые передовые методы торговли фьючерсами на основе рыночной информации, ставшей в последнее время доступной), ввиду того, что это достаточно обширная и сложная тема, по которой надо писать отдельную статью.
Опционы – в общем случае, это право на покупку или продажу товара по указанной цене.
То есть, в отличие от фьючерса, если контракт остался у вас на момент истечения - вы можете отказаться от сделки просто заплатив за это комиссию.
С ним возможны те же операции, и в тех же целях что и с фьючерсами. Следует отметить, что вероятно, это самый сложный торговый инструмент после валюты. Если кому-то интересно, то в интернете (да и на Факультете FTSE) есть много материалов по данному поводу.
Forex - в наше время, когда рекламой Forex пестрят газеты, журналы и интернет-баннеры на каждом втором сайте, никому не надо объяснять, что это за рынок. Статистика утверждает, что почти половина грамотных интернет пользователей уже попробовала себя на этом рынке. Впрочем, какой процент из них решился на реальный счет, там не указывается. Количество Forex ''брокеров '' неуклонно растет, очень часто у них нет ничего кроме сайта и контактного телефона.
Но где же толпы успешных трейдеров? Почему абсолютное большинство из тех, кто там пробовал силы, все еще ходит на работу, перешли на другой инструмент, или занимается другими делами? Обычно при разговоре с ними звучат фразы вроде '' я проиграл депозит'', '' меня обманули, это развод'', ''сначала получалось, и неплохо, а потом спустил заработанное еще и в минус ушел''.
В чем же причины столь удручающей картины? Давайте по порядку.
1. Во время скандала по фактам мошенничества на Форексе в США “Forex Scam”, эксперты признали данный рынок наиболее сложным и опасным из всех существующих.
2. На Форексе очень малый набор торговых инструментов. Найти плавный и спокойный здесь подчас очень затруднительно.
3. Большинство Forex ''брокеров'' не имеют лицензии на брокерскую деятельность. Или того хуже, работают под букмекерской лицензией. То есть не попадают под контроль регуляторов рынка.
Именно по этим соображениям Forex, особенно наш, СНГ-шный, является одним из самых опасных мест для капиталовложений.
Поэтому А. Элдер поставил его на последнее место, и не раз упоминал об этом на своих семинарах. Аналогичного мнения придерживается Билл Вильямс. Когда его спросили о Forex, то всем желающим работать с валютой он посоветовал не SPOT рынок, а валютные фъючерсы, как более прозрачные и регулируемые.
Но именно его доступность, как в качестве открытия счёта, так и в плане маржинальных требований, сделали его самым популярным у начинающих трейдеров...
Акции – самый простой, и удобный торговый инструмент по мнению экспертов
Александр Элдер, Александр Герчик, и ряд других признанных экспертов по трейдингу и инвестированию признают акции как самый подходящий инструмент, как для спекуляций, так и для инвестиций. Именно его они рекомендуют для работы, потому что сами здесь сделали миллионные состояния.
Это подтверждается теми фактами, что такие люди как Лари Вильямс, Уронен Баффет, Билл Вильямс, описывая свои стратегии и делясь опытом, ссылаются в основном на фондовые и фьючерсные рынки (некоторые из них совмещают работу на разных рынках в целях диверсификации рисков).
Почему же именно акции столь привлекательны?
1. Выбор инструментов – вы можете найти акцию, которая красива в буквальном смысле этого слова. Я уже приводил примеры акций, которые ходили без хвостов, свечка в свечку. Конечно, их еще надо найти и я даже знаю - как. На них заработает практически каждый. Именно на таких акциях идеально работает технический анализ, индикаторы, уровни … Но вся прелесть в том, что даже на “голом” графике простой заход по тренду уже дает шансы в вашу пользу. На таких акциях не нужны премудрости аналитики.
2. Полная прозрачность торгов – вам доступна такая информация, как объем совершенных операций, стакан заявок, Level 2 и многое другое. Умение читать такие индикаторы рынка в сочетании с техническим и фундаментальным анализом значительно упрощает работу.
3. Сессионная торговля и привязка только к одной, конкретной стране. Рынок акций работает по четкому расписанию, известно, когда он включается и когда выключается. Нет нужды сидеть ночью и наблюдать за котировками, как в случае с фьючерсами и валютой.
К тому же если вы торгуете, скажем, Американские акции, то вас должны интересовать только новости и прогнозы по США. К слову сказать, фундаментальный анализ в данном случае ведет себя в большинстве случаев совершенно адекватно, что хорошо сочетается с техническим анализом.
Именно поэтому профессионалы выбирают и советуют рынок акций для биржевой деятельности как спекулянтам, так и инвесторам. Большинство экспертов полагают, что он является наиболее подходящим для всех, вне зависимости от стиля торговли.
Продолжение следует …
1. Вероятности: необходимо определять инструменты и фазы рынка, где шансы в вашу пользу. Это трудно, но возможно. Правильно подобрав инструмент и время для торгов можно забрать деньги с рынка. Потом возникает другая задача – не отдать их обратно.
2. Риски: безопасная, и тем более безубыточная торговля - это миф, который никогда не станет реальностью. Даже опытнейшие профессионалы регулярно ошибаются и теряют деньги на рынке. Торговля - это всегда риск. Вся проблема в том, что риск должен быть в разумных приделах. На каждый потерянный доллар вы должны уметь зарабатывать минимум три доллара. Только тогда вы не утонете в волнах Элиотта.
3. Собственная психология: два дракона - страх и жадность. Это то, что мешает сохранять трезвую голову, и заставляет подчас делать просто безумные вещи. Не секрет, что большинство проиграло скорее не от умения торговать, а от плохого самообладания.
На каком бы рынке вы ни торговали, составляющие успешной игры всегда одни и те же.
Каждый элемент цепочки - вероятности/риски/психология - должен быть как можно крепче. Чем лучше у вас с каждым элементом в тдельности, тем прибыльнее торговля в целом.
Правильный выбор рынка – выбор правильного пути к успеху.
Уже сейчас нам доступны все рынки и все инструменты для торговли. Выбор торговых инструментов весьма обширен. Тут и акции и фьючерсы и валюта… На каком же остановить свой выбор?
Известный трейдер и аналитик Александр Элдер сделал следующую классификацию рынков в порядке предпочтения:
1. Акции
2. Фьючерсы
3. Опционы
4. Forex
Давайте разберемся, почему Элдер сделал именно такую классификацию и почему акции оказались на первом месте, а Forex на последнем.
Акции – “ это сертификат о владении частью компании. Приобретя 100 акций фирмы, которая выпустила 100 миллионов акций, вы станете владельцем одной миллионной части этого бизнеса. Если еще кто-то захочет войти в дело, его приказ на покупку акций подтолкнет вверх цену вашего пакета”
(с) “Трейдинг с Др. Элдером“.
Итак, акции - это просто ваша доля (как правило, очень небольшая) участия в бизнесе.
Войдя в долю вы получаете целых три способа заработать деньги:
- Купить дешевле и продать дороже. То есть зайти в длинную позицию от нескольких минут до многих месяцев.
- Продать дороже и купить дешевле. То есть сделать короткую позицию. Как правило данная операция занимает намного меньше времени чем длинная позиция и является запрещенной у некоторых акций.
- Купить большой пакет и получать дивиденды. В данном случае компания делится прибылью с акционерами. Размеры дивидендов часто варьируются от компании к компании и в зависимости от состояния дел могут как подниматься, так и падать. На ряд акций дивидендов нет, это тоже допускается.
Игра на рынке акций - это норма для большинства западных стран. У многих экономик мира, как например США, на рынок акций завязана система пенсионного обслуживания и ряд других жизненно важных областей экономики. Поэтому в росте фондового рынка заинтересованы все.
Рост фондовых индексов говорит о росте экономики и благосостояния граждан. Падения рынка акций порождают экономические кризисы и неуверенность в завтрашнем дне. Данный рынок прозрачен и контролируется специальными комиссиями.
Огромным преимуществом рынка акций является огромный (многие тысячи!!!) выбор торговых инструментов, позволяющих найти именно те, которые являются наиболее подходящими как для инвесторов, так и для спекулянтов.
Фьючерсы – не вдаваясь в подробности, скажу, что обычный товарный фьючерс - это обязательство покупки товара по цене фьючерса на момент его истечения (эксприации контракта). В настоящее время данный тип контракта, кроме товарного, имеется еще на индексы, на валюту … и уже поговаривают, что возможно даже появления фьючерса на погодные условия. Данный тип контракта используется в двух основных случаях:
-Хеджирование – так промышленные компании страхуют свои риски на случай повышения цен на ресурсы.
-Спекулятивные операции – то есть игра на ценах в длинных и коротких позициях.
Для нас привлекателен только второй вариант. Сейчас мы не будем на этом заострять внимание (на ФАКУЛЬТЕТЕ БИРЖЕВОЙ ТОРГОВЛИ, в закрытой части, разрабатываются самые передовые методы торговли фьючерсами на основе рыночной информации, ставшей в последнее время доступной), ввиду того, что это достаточно обширная и сложная тема, по которой надо писать отдельную статью.
Опционы – в общем случае, это право на покупку или продажу товара по указанной цене.
То есть, в отличие от фьючерса, если контракт остался у вас на момент истечения - вы можете отказаться от сделки просто заплатив за это комиссию.
С ним возможны те же операции, и в тех же целях что и с фьючерсами. Следует отметить, что вероятно, это самый сложный торговый инструмент после валюты. Если кому-то интересно, то в интернете (да и на Факультете FTSE) есть много материалов по данному поводу.
Forex - в наше время, когда рекламой Forex пестрят газеты, журналы и интернет-баннеры на каждом втором сайте, никому не надо объяснять, что это за рынок. Статистика утверждает, что почти половина грамотных интернет пользователей уже попробовала себя на этом рынке. Впрочем, какой процент из них решился на реальный счет, там не указывается. Количество Forex ''брокеров '' неуклонно растет, очень часто у них нет ничего кроме сайта и контактного телефона.
Но где же толпы успешных трейдеров? Почему абсолютное большинство из тех, кто там пробовал силы, все еще ходит на работу, перешли на другой инструмент, или занимается другими делами? Обычно при разговоре с ними звучат фразы вроде '' я проиграл депозит'', '' меня обманули, это развод'', ''сначала получалось, и неплохо, а потом спустил заработанное еще и в минус ушел''.
В чем же причины столь удручающей картины? Давайте по порядку.
1. Во время скандала по фактам мошенничества на Форексе в США “Forex Scam”, эксперты признали данный рынок наиболее сложным и опасным из всех существующих.
2. На Форексе очень малый набор торговых инструментов. Найти плавный и спокойный здесь подчас очень затруднительно.
3. Большинство Forex ''брокеров'' не имеют лицензии на брокерскую деятельность. Или того хуже, работают под букмекерской лицензией. То есть не попадают под контроль регуляторов рынка.
Именно по этим соображениям Forex, особенно наш, СНГ-шный, является одним из самых опасных мест для капиталовложений.
Поэтому А. Элдер поставил его на последнее место, и не раз упоминал об этом на своих семинарах. Аналогичного мнения придерживается Билл Вильямс. Когда его спросили о Forex, то всем желающим работать с валютой он посоветовал не SPOT рынок, а валютные фъючерсы, как более прозрачные и регулируемые.
Но именно его доступность, как в качестве открытия счёта, так и в плане маржинальных требований, сделали его самым популярным у начинающих трейдеров...
Акции – самый простой, и удобный торговый инструмент по мнению экспертов
Александр Элдер, Александр Герчик, и ряд других признанных экспертов по трейдингу и инвестированию признают акции как самый подходящий инструмент, как для спекуляций, так и для инвестиций. Именно его они рекомендуют для работы, потому что сами здесь сделали миллионные состояния.
Это подтверждается теми фактами, что такие люди как Лари Вильямс, Уронен Баффет, Билл Вильямс, описывая свои стратегии и делясь опытом, ссылаются в основном на фондовые и фьючерсные рынки (некоторые из них совмещают работу на разных рынках в целях диверсификации рисков).
Почему же именно акции столь привлекательны?
1. Выбор инструментов – вы можете найти акцию, которая красива в буквальном смысле этого слова. Я уже приводил примеры акций, которые ходили без хвостов, свечка в свечку. Конечно, их еще надо найти и я даже знаю - как. На них заработает практически каждый. Именно на таких акциях идеально работает технический анализ, индикаторы, уровни … Но вся прелесть в том, что даже на “голом” графике простой заход по тренду уже дает шансы в вашу пользу. На таких акциях не нужны премудрости аналитики.
2. Полная прозрачность торгов – вам доступна такая информация, как объем совершенных операций, стакан заявок, Level 2 и многое другое. Умение читать такие индикаторы рынка в сочетании с техническим и фундаментальным анализом значительно упрощает работу.
3. Сессионная торговля и привязка только к одной, конкретной стране. Рынок акций работает по четкому расписанию, известно, когда он включается и когда выключается. Нет нужды сидеть ночью и наблюдать за котировками, как в случае с фьючерсами и валютой.
К тому же если вы торгуете, скажем, Американские акции, то вас должны интересовать только новости и прогнозы по США. К слову сказать, фундаментальный анализ в данном случае ведет себя в большинстве случаев совершенно адекватно, что хорошо сочетается с техническим анализом.
Именно поэтому профессионалы выбирают и советуют рынок акций для биржевой деятельности как спекулянтам, так и инвесторам. Большинство экспертов полагают, что он является наиболее подходящим для всех, вне зависимости от стиля торговли.
Продолжение следует …
