Хотя внимание мировой общественности все еще приковано к отношениям между Россией и Украиной, так называемые мейнстримовые СМИ начинают потихоньку переключаться на возможные экономические последствия данного конфликта.
К примеру, Россия может попытаться отомстить США через продажу всех американских казначейских облигаций, которые находятся в ее резервах.
Но здесь также следует уделить внимание и смежной теме, коей является статус доллара США в качестве мировой резервной валюты.
После того, как Китай отказался поддержать санкции против России, некоторые СМИ сообщили о том, что главный экономист крупнейшего банка России заявил, что китайский юань вполне может стать третьей резервной валютой мира наряду с долларом и евро.
Трудно сказать, на самом ли деле имело место такое заявление, но оно явно заслуживает пристального внимания. Интересен и тот факт, что российское высокопоставленное лицо отвешивает комплименты КНР.
Есть большая вероятность, что и политики, и простые люди из разных стран мира, особенно России и Китая, уже устали от американского правительства и его бесконечных игр. В случае с властями России и КНР, вполне логично предположить, что они тоже хотят, чтобы с ними поделились властью, и не хотят сильно зависеть от решений в Белом Доме и Конгрессе.
Именно поэтому одни из сильнейших и крупнейших экономик планеты готовы объединить свои усилия, чтобы отомстить США и забрать у них часть их силы.
Они также понимают, что следует быть осторожными в своей игре, чтобы не навредить себе, но явно готовы заставить США уступить часть своих некогда завоеванных позиций.
Один из лучших способов осуществления подобного плана является экономическая борьба, ведь очевидно, что в современных условиях глобальных конфликт может привести к непоправимым последствиям, где не останется победителей. Поэтому удар по национальной валюте американцев выглядит единственным разумным способом ослабить мощь США.
Китайский юань
На фоне многочисленных заявлений о том, что юань может стать следующей резервной валютой мире, сменив на этом посту американский доллар, этого не случиться в ближайшем будущем.
Бесспорно, Китай серьезно продвинулся во всех направлениях за последние три десятилетия, но все же на пути юаня к статусу резервной валюты Мира все еще много преград.
Во-первых, на лицо большое несоответствие между уровнем доходов китайцев, живущих в городах и в сельской местности. Более того, похоже на то, что в Китае назревает крупный пузырь на рынке недвижимости, и если он лопнет, это может аукнуться многими негативными последствиями для экономики Китая.
Что касается самой валюты, потребительская инфляция все еще достаточно высока.
Хотя Китай был бы и не против отобрать у США часть их силы, местным политикам все еще мешает их меркантильный склад ума. Они продолжают сдерживать рост курса юаня относительно доллара, чтобы помочь своим экспортерам (а китайская экономика все еще является экспортоориентированной). К сожалению для рядовых китайцев, все это происходит за их счет.
Единственный способ удержания заниженного курса юаня относительно доллара заключается в покупках американских казначейских облигаций и увеличении денежной массы (юаней) из воздуха.
Еще одной проблемой для юаня является тот факт, что данная валюта пока еще не является свободно конвертируемой в отличие от доллара и других основных валют мира.
Почему резервная валюта?
Хотя юань или другая национальная валюта, вероятно сможет заменить доллар в качестве резервной валюты в ближайшем будущем, доллар все же может утратить свой статус в его современно виде.
В мире компьютерных технологий и глобальных финансов, на самом деле, нет особой нужды в мировой резервной валюте. В современных условиях нужна возможность быстрой конверсии валют.
Если, скажем, компания из Канады покупает что-то в Японии, зачем им обоим использовать доллар в качестве посредника? Канадская компания может рассчитаться канадскими долларами, которые можно затем быстро конвертировать обратно в иены.
Или канадская компания может сразу конвертировать свои канадские доллары в иены и затем оплатить купленный товар. А если учесть тот факт, что свободно конвертируемые валюты можно свободно покупать и продавать на мировых биржах, то нет особого смысла в использовании доллара. Единственная проблема может возникнуть только в том случае, если одна из сторон, принимающих участие во внешнеторговых отношениях, находится на территории страны, чья валюта не является свободно конвертируемой, или если она нестабильна и обесценивается быстрыми темпами, теряя свою покупательную способность.
Золотая возможность
В случае с США, польза будет только для золота. Более слабый доллар увеличит долларовую стоимость золота (они находятся в обратной корреляции).
Конечно же, ни одна необеспеченная валюта не может внушить подлинное чувству уверенности, поэтому не исключена возможность того, что в будущем Мир может вернуться к золоту в качестве эталона ценности и резервной валюты для международных расчетов.
Если представить себе резервную валюту будущего, на ум не приходит ничего лучше желтого металла.
Если Китай обеспечит свою валюту золотом и сделает ее свободно конвертируемой валютой, то в этом случае юань вполне может сместить доллар и занять его место на международной арене. Но я очень сильно сомневаюсь в том, что это может случиться в ближайшем будущем, особенно учитывая нехватку экономической грамотности у политиков в общем и китайских политиков в частности.
И даже если бы они были достаточно грамотными в этих вопросах, они вряд ли отказались бы от власти, которая дается им необеспеченными деньгами.
Управление необеспеченными деньгами является основной частью центрального планирования и контроля над простыми людьми. Вряд ли большинство политиков добровольно откажутся от своей властью над другими.
Тем не менее, если Китай и Россия постепенно откажутся от использования доллара в двусторонних внешнеторговых отношениях, это лишь поможет золоту вырасти в цене, которая выражена в долларах, причем это произойдет вне зависимости от того, будет ли оно использоваться транзакциях.
Китай и Россия объединяют усилия?
Хотя вряд-ли какая-нибудь национальная валюта заменит доллар в будущем, вполне можно допустить, что мир постепенно начнет отказываться от использования доллара в двусторонних торговых отношениях. Боле того, санкции против России, видимо, ускорили это процесс, ведь Россия теперь вынуждена сократить использование доллара во внешнеторговых отношениях.
Более того, будет удивительно, если российские компании, имеющие торговые отношения с другими зарубежными компаниями, не откажутся от доллара, где только это возможно. Путин и Россия явно захотят отомстить США за санкции. В первую очередь следует ожидать, что она попробует выкинуть доллар из торгового оборота с Китаем (для начала). Трудно сказать, готовы ли власти КНР к такому предложению, потому что им нравится их меркантильная политика партии, особенно когда американские потребители скупают их дешевые продукты у себя на родине.
В любом случае, будет интересно понаблюдать за происходящим в ближайшем будущем. Если в КНР начнется кризис (а, судя по всему, к этому и идет), отношение Китая к происходящему может измениться. И если политики КНР будут в будущем ощущать давление со стороны США, они вполне могут объединиться с Россией (и другими странами) и ослабить доллар США.
Опять-таки, никто не утверждает, что доллар потеряет свой статус через месяц-два, но в более отдаленном будущем такие страны, как Китай и Россия вполне могут постепенно избавиться от использования доллара в своих внешнеторговых отношениях с другими странами.
