Профессиональные трейдеры, управляющие взаимными фондами и хедж фондами, наблюдают не только за ценовым графиком. Они также отслеживают серьезные изменения в плане торгового объема. Зачастую, когда торговый объем превышает средние значения, это ведет к всплеску волатильности.
Серьезные изменения торгового объема могут сигнализировать об активности, обычно несвойственной тому или иному рынку. Это может быть инсайдерская торговля (как покупка, так и продажа) или активность со стороны очень крупных инвесторов – суперинвесторов.
Такой объем может также свидетельствовать о том, что хедж фонды и трендовые трейдеры наращивают свои позиции перед серьезным движением. Они очень любят входить в рынок прямо перед крупными скачками цены. Именно поэтому постоянный мониторинг рынка на предмет необычного объема никогда не будет лишним. Точнее говоря, совмещайте направление тренда с ценовым движением и нестандартным торговым объемом, и это поможет вам расшифровать планы крупных игроков, движущих рынок. Теперь давайте рассмотрим несколько примеров:
Versartis (рис. 1), биофармацевтическая компания, специализирующаяся на стадии развития болезни и занимающаяся преимущественно разработкой терапевтических протеинов для лечения заболеваний, связанных с нарушением обмена веществ и нарушениями эндокринной системы в США. На недавних торгах в пятницу (27 июня) акции компании закрылись повышением на 2.1% до отметки в $28.56.
Рисунок 1. Versartis (VSAR)
Пятничный объем: 1.09 миллиона
Средний объем за три месяца: 151,678
Изменения объема в процентах: 844%
С точки зрения технического анализа, стоимость VSAR выросла в умеренных пределах выше краткосрочной поддержки на уровне $25.10 на невероятно большом торговом объеме. Он подтолкнул цену еще выше, прямо к 50-дневному скользящему среднему на уровне $29.08 перед тем, как рынок закрылся прямо под этим уровнем на отметке $28.56. Если цене удастся преодолеть уровень $29.08 на большом объеме, ралли продолжится к новым высотам. Сейчас необходимо придерживаться более долгосрочных торговых позиций, так как стоимость акций VSAR сейчас торгуется выше пятничного минимума $27.12 и выше поддержки $25.10, особенно если торговый объем сохранится на уровне приблизительно 151 тысяча акций или выше. Если бычье движение все же начнется, мы можем ожидать движения в район $31 - $32, затем $34 и даже к уровню абсолютного максимума $36.86.
Alder Biopharmaceuticals (рис. 2), биофармацевтическая компания, специализирующаяся на клинической стадии. Компания открывает, разрабатывает и ставит на коммерческую основу различные терапевтические антитела в США и Австралии. На недавних торгах в пятницу (на момент написания статьи) акции компании закрылись повышением на 4% до отметки в $18.71.
Рисунок 2. Alder Biopharmaceuticals (ALDR)
Пятничный объем: 1.15 миллиона
Средний объем за три месяца: 238,442
Изменения объема в процентах: 1293%
С точки зрения технического анализа, ALDR торгуется выше краткосрочной поддержки на уровне $16.76 на очень большом объеме. Если цене удастся закрепиться за уровнями сопротивления $19.50 и $20 на больших объемах (более 238 тысяч акций), мы увидим дальнейший рост в район $22.95 или даже $25 - $30.
Penske Automotive Group (рис. 3) американский автодилер. На недавних торгах в пятницу ( на момент написания статьи) акции компании закрылись повышением на 3.4% до отметки в $48.79.
Рисунок 3. Penske Automotive Group (PAG)
Пятничный объем: 3.63 миллиона
Средний объем за три месяца: 397,125
Изменения объема в процентах: 1084%
С точки зрения технического анализа, стоимость PAG сделала резкий скачок вверх, пробив уровень 50-дневного скользящего среднего $46.13 на крупном растущем объеме.
Бычий тренд держится уже 5 месяцев. За это время акции компании выросли в цени с минимума $39.44 до максимума $49.13. Если цене удастся закрепиться за уровнями сопротивления $48.89 и $49.13 на большом объеме, это откроет дверь для дальнейшего роста к уровням $55 - $60, особенно если объем превысит отметку в 397 тысяч акций.
Eagle Pharmaceuticals (рис. 4), фармацевтическая компания, специализирующаяся на разработке инъекций для тяжело больных, в том числе и онкобольных в США. На недавних торгах в пятницу ( на момент написания статьи) акции компании закрылись повышением на 3.8% до отметки в $13.57.
Рисунок 4. Eagle Pharmaceuticals (EGRX)
Пятничный объем: 491,000
Средний объем за три месяца: 84,561
Изменения объема в процентах: 662%
С точки зрения технического анализа, стоимость EGRX торгуется с повышением над недавними уровнями поддержки $12.50 - $12 на крупном объеме. Если получится пробить уровень $13.36, сохраняя высокий объем, а затем пройти и уровень $13.57, мы вполне вправе рассчитывать на рост в район абсолютного максимума $16.44 и даже выше к $20 за акцию, если объем останется высоким на уровне 84 тысячи акций или выше.
