Новости инвестиций, США. После стремительного роста доллар США вновь начинает дешеветь. На фоне этого последнего падения совершенно предсказуемо стали укрепляться евро и даже рубль. Более того, усиление европейской валюты и вызвало некое удешевление доллара.
Решение европейских финансистов потратить на укрепление своей экономики 40 млрд. евро вызвало цепную реакцию и сыграло решающую роль в октябрьском «отступлении» доллара США. Финансовые вливания в евро, конечно же, не остались без последствий.
Инвесторы тут же отреагировали на приход на рынки новых денег: котировки акций на крупнейших фондовых биржах стали подниматься, следом за ними выросла и цена на нефть, достигнув отметки $105 за баррель.
Фондовые рынки многих третьих стран, например, России, также незамедлительно отреагировали на происходящее. Курс рубля отвоевал часть потерь, но это стало возможным не столько в связи с мировой конъюнктурой, сколько из-за определенных финансовых вливаний в него из фондов Центробанка России. Финансовый регулятор потратил на укрепление собственной валюты 8 млрд. долларов. В результате российский рубль прибавил по отношению к доллару более 30 копеек, а по отношению к евро - 11 копеек.
Инвесторам: сумеют ли финансовые вливания спасти евро?
Положение у объединенной европейской экономики, объяснили аналитики землячества Западной Европы Академии форекс и биржевой торговли Masterforex-V, не смотря на локальные успехи, все еще остается довольно шатким. Одна только Греция со своим астрономическим внешним долгом (более 350 млрд. евро) способна утянуть не только Старый свет, но и весь мир в пучину второй волны кризиса:
■ в Европе таких проблемных стран несколько. Уже есть и аббревиатура для обозначения этих «больных экономик» - PIIGS (Португалия, Ирландия, Италия, Греция и Испания). Именно плачевное положение в экономиках названных государств и подрывает доверие инвесторов к европейской валюте.
■ влияние инвестиций. Совершенно понятно, что потраченные европейским Центробанком 40 млрд. евро – это лишь капля в море, которая не способна переломить радикальным образом ход ситуации.
■ значение инвестиций в ЕС. Четвертый квартал 2011 года должен стать для европейской валюты тем рубиконом, после которого станет окончательно ясно: есть ли у нее будущее или нет.
■ перспективы евро. По мнению многочисленных экспертов, на сегодняшний день выглядят не так уж и плачевно. Главным гарантом успеха в данном случае является высокий «уровень прочности» европейской экономики. Страны Еврозоны, не смотря на падение греческого ВВП (ожидается примерно на уровне – 5%), продемонстрируют совокупный рост экономики (даже страны Южной Европы). Пусть небольшой – на уровне 1% - но все-таки это будет рост.
■ факторы влияния. Устойчивости евро в дальнейшем будут способствовать такие факторы как: низкий уровень инфляции в Еврозоне (на уровне 2,5%) и предпринимаемые Вашингтоном меры по стимулированию экономики США.
■ зависимость экономики ЕС. Однако стремительного роста евро к концу года ожидать не стоит. В ноябре-декабре (в отопительный сезон) в Европе значительно вырастет импорт энергоносителей и, следовательно, на фоне евро немного подрастет доллар.
Индекс евро, пробил наклонный канал МФ, защищающий медвежье движение - констатируют эксперты факультета детального изучения торговой системы Masterforex-V. Однако, согласно новейшему техническому анализу Masterforex-V для формирования потенциально разворотной волны А этого не достаточно: необходимо пробитие пивота МФ 2,2751 (см.график). В противном случае, с пробитием пивота МФ в области 2,2445, медвежий тренд продолжится в виде повышение волнового уровня.
Курс доллара: чего стоит ожидать инвесторам?
Единственное, чего не стоит ожидать от курса доллара, это стабильности. Чем ближе к концу года, тем больше он будет подвержен колебаниям. Причем эти изменения могут достигнуть уровня 5-10 копеек за короткое время.
1. Сезонный рост. К концу года ожидается увеличение импорта у стран-потребителей энергоносителей и, соответственно, экспорт у стран-поставщиков топлива. Все это будет способствовать укреплению американской валюты.
2. Резервная валюта. В едином живом организме, который представляет из себя мировая экономика, доллар США выполняет функции «крови», соединяющей и наполняющей энергией все его части. О незаменимости американской валюты красноречиво говорят следующие цифры:
- мировой ВВП на сегодняшний день составляет 75 трлн. долларов, на долю США из них приходится почти 20%.
- международные валютные резервы всех стран мира приблизительно равны $9,2 трлн., более 60% из этого числа ( $5,52 трлн.) приходится на доллар США, около 25% - на евро и менее 5% - на все остальные валюты.
- 2/3 ежедневных торговых операций на рынке FOREX осуществляется в долларах США.
3. Безрисковый актив. Пока в мире не появилось новой резервной валюты, за доллар рано беспокоиться. Повсеместное использование доллара делает эту валюту намного более прочной, чем принято иногда думать. Доллары США наряду с облигациями Госказначейства остаются на сегодняшний день самым безрисковым активом.
4. Преодоление бюджетного дефицита. Главной проблемой Вашингтона на сегодняшний день является огромный бюджетный дефицит, но властям США абсолютно некуда деться от его снижения, прежде всего за счет сокращения социальных программ. И это уже делается.
Индекс доллара формирует медвежью волну старшего волнового уровня - говорят эксперты факультета детального изучения торговой системы Masterforex-V. До пробития пивота МФ в области 1.5681 данная волна сохраняет вероятность медвежьей волны В, что подтвердит пробитие пивота МФ в области 1,6459 с последующим бычьим ФЗР. Пробитие же пивота МФ в области 1,5681 укажет на формирование короткой медвежьей волны С или а(С) старшего волнового уровня.
Какие факторы влияют на изменение курса американской валюты?
Как отметили аналитики компании Nord FX, есть ряд факторов которые ослабляют и влияют на укрепление доллара США, а именно:
Ослабляет доллар:
■ большой государственный долг. Обслуживать огромный внешний долг, который, как известно, перевалил за критическую отметку в 14 трлн. долларов, для американского правительства становится все труднее. Сокращать госрасходы – это, конечно, приемлемый выход, но отнюдь не панацея. Рано или поздно может возникнуть соблазн включить печатный станок, вследствие чего неизбежна инфляция и снижение курса доллара;
■ объемы госпомощи. Тут дело даже не в печатном станке, а в опасности возникновения огромного «пузыря» на рынке гособлигаций, куда утекла значительная часть средств инвесторов. ФРС выкупила огромную часть этих ценных бумаг и в перспективе это тоже может привести к гиперинфляции;
■ экономический подъем. В случае роста американской экономики инвестиции уйдут на развивающиеся рынки, где активы дешевле. В результате местные валюты подорожают, а доллар, наоборот, подешевеет.
Усиливает доллар:
■ статус главной резервной валюты мира. Об этом мы уже писали выше. В условиях затянувшегося кризиса и на фоне проблем Еврозоны создать новую резервную валюту вряд ли представляется возможным. Поэтому доллар будут поддерживать общими силами;
■ катаклизмы и военные конфликты. Любые мировые ЧП способствуют притоку средств в американскую валюту и гособлигации США как в самые надежные хранилища. Парадоксальным образом этому способствуют совершенно любые бедствия, даже те, что происходят на территории Соединенных Штатов.
Редколлегия журнала "Биржевой лидер" совместно с экспертами Академии форекс и биржевой торговли Masterforex-V проводят опрос на форуме Forex: как вы думаете, к концу 2011 года доллар США:
■ упадет в цене;
■ вырастет в цене;
■ стабилизируется.
